Азербайджанцы не доверяют банкам: депозиты растут, а длинных денег не хватает ВЗГЛЯД

Банки улучшили показатели дедолларизации, говорится в Обзоре финансовой стабильности Центробанка Азербайджана за первое полугодие. Несмотря на снижение депозитов в сегменте юридических лиц, в первом полугодии усилилась динамика привлечения вкладов населения, расширились ряды уникальных вкладчиков.

Хотя крупные компании слегка ужали свои депозиты, обычные граждане в этом году продолжали пополнять сбережения в банках, делая ставку на срочные вклады. В результате за полугодие свободные средства компаний на специальных банковских счетах сократились на 4,7%. Потеряв около 1,1 млрд манатов, депозитный портфель предприятий уменьшился до 22,3 млрд AZN. Как отмечается в обзоре главного банка, спад в основном обусловлен деятельностью крупных организаций, работающих в нефтегазовой отрасли.

Вклады населения между тем, напротив, подросли на 5,3%, добавив к имеющейся сумме еще 0,76 млрд манатов и достигли в общей сложности 15,1 млрд. В результате доля корпоративных депозитов в обязательствах банков уменьшилась до 44,8%, а доля сбережений граждан выросла до 30,2%, иллюстрируя доверие граждан к национальной финансовой системе. Но есть нюанс. В массе своей население не вкладывается в долгую – среднестатистический вкладчик доверят банку до 30 тыс. манатов сроком до полугода.

Из-за преобладания коротких вкладов в банковской системе ощущается нехватка так называемых «длинных денег», отмечает депутат Милли Меджлиса и экономист Вугар Байрамов. По его словам, такая тенденция не сулит ничего хорошего: «Долгосрочные вклады основа стабильного кредитования бизнеса, — подчеркивает он. — Именно за счет таких вложений компании получают возможность брать средства на развитие, запуск крупных проектов и модернизацию производства. По сути, «длинные деньги» — это не просто банковский ресурс, а инструмент стратегического роста. Они дают экономике опору, позволяют строить планы не на месяцы, а на годы вперед, создавая фундамент устойчивого развития страны».

Среди позитивных сигналов — рост числа уникальных вкладчиков почти на 12%. Количество уникальных клиентов и общее число вкладчиков понятия не равнозначные, объясняет финансист Акрам Гасанов: «Когда речь идет об общем числе вкладчиков, — поясняет эксперт, — банки просто складывают всех владельцев депозитов по своим данным. Но один и тот же человек может иметь счета сразу в нескольких банках, и тогда он попадет в статистику несколько раз. Уникальный вкладчик учитывается единожды независимо от количества его счетов».

По словам Гасанова, рост числа уникальных клиентов особый сигнал для рынка: «Центробанк отмечает, что в банковскую систему пришло много тех, кто раньше не имел вкладов вообще. То есть это не просто увеличение числа счетов, а приток новых людей, впервые доверивших сбережения банкам. Конечно, часть этого роста связана с естественным увеличением населения. Но нынешний скачок заметно выше обычного. И это можно считать позитивным показателем: банковская система становится более открытой и пользуется доверием у граждан».

Возвращаясь к отчетности ЦБА, в стране продолжается процесс роста вкладов в местной денежной единице: все больше граждан предпочитают вложения в национальной валюте. Однако в отличие от банковских сбережений населения, корпоративные депозиты, особенно в нефтегазовом секторе, больше подвержены долларизированными. Основная причина заключается в деятельности крупных компаний нефтегазового сектора. Для них расчеты в иностранной валюте – привычная часть международных операций.

Данные главного банка свидетельствуют: банки становятся стабильнее, вкладчики активнее, а манат укрепляет позиции в качестве удобного и надежного инструмента сохранения накоплений.

И все же, если взглянуть на ситуацию под другим углом, оптимизма становится меньше. По объему банковских депозитов в пересчете на душу населения Азербайджан все еще заметно отстает от своих соседей. Согласно данным международной платформы CEIC Data, на начало текущего года на каждого жителя страны приходилось примерно 1 746 долларов банковских сбережений.

Для сравнения: в Грузии этот показатель превышает 5 600 долларов, в России — почти 6 700 долларов. Абсолютными лидерами остаются страны Балтии, где на каждого жителя приходится от 10 до 23 тысяч долларов депозитов. Таким образом, местная банковская сфера фактически замыкает региональный список, демонстрируя самый низкий уровень банковских накоплений на душу населения. Ответ на вопрос: почему это так, находится сразу в нескольких плоскостях — от уровня доходов до психологических барьеров.

Прежде всего, как поясняет экономист Акиф Насирли, зарплаты большинства граждан остаются относительно невысокими. Среднемесячный доход в стране держится на уровне 950–1000 манатов (примерно 550–600 долларов). Основная часть средств уходит на повседневные расходы: продукты, коммунальные платежи, транспорт, аренду и кредиты. В результате на сбережения не остается денег.

Есть и другая сторона медали — наличный характер экономики. Значительная часть граждан и предпринимателей по привычке хранит деньги дома, «на черный день», или же вкладывает их в золото и недвижимость. Все это, по словам Насирли, заметно сокращает количество средств, поступающих в банковскую систему.

«Не стоит забывать и про кризисы доверия прошлых лет. Ликвидация ряда банков, сложности с возвратом вкладов и болезненные воспоминания о девальвациях сделали свое дело — люди насторожены и стараются не рисковать. Многие предпочитают хранить деньги в валюте или просто «под подушкой». Дополняет картину низкая привлекательность банковских ставок. Доходность по вкладам у нас лишь немного превышают уровень инфляции», — отмечает Насирли.

Потому депозиты воспринимаются, скорее, как способ сохранить деньги, чем приумножить их. Отдельной проблемой, на взгляд экономиста, остается низкий уровень финансовой грамотности. Многие граждане слабо разбираются в банковских продуктах, путают депозиты и кредиты, не понимают, как работают проценты или инвестиционные инструменты. Сказывается и ограниченность самого финансового рынка. В развитых странах население активно инвестирует в акции, облигации и пенсионные фонды. У нас эти инструменты пока слабо развиты. Избыточные деньги направляются в недвижимость и неформальные проекты.

Изменить ситуацию можно, считает он, но мгновенных решений нет. Понадобятся системные меры — от укрепления доверия к банкам и прозрачности их работы до реальной защиты прав вкладчиков: «Система должна работать на граждан, — подчеркивает он. —Это могут быть выгодные процентные ставки, налоговые льготы или государственные программы поддержки сбережений. Тогда появится стимул хранить деньги в банках».

В качестве позитивных тенденций регулятор отмечает концентрацию депозитного и особенно кредитного портфеля банков. Речь идет о показателе, отражающем степень зависимости финансовых институтов от одного или нескольких крупных клиентов. По оценкам главного банка, снижение концентрации депозитов и кредитов в портфелях местных финансовых структур заметно понизило риски. Наряду со вкладами растет и кредитный портфель банков – сейчас он превысил 28 млрд манатов, причем темпы роста в большинстве финансовых структур выше ускорения в ненефтяной экономике. Активнее всего пользуются заемными средствами бизнес, население и ипотека.

Центробанк пристально следит за тем, чтобы кредитная машина не набирала лишних оборотов, особенно в сегменте потребительского кредитования. После бурного роста потребительских займов регулятор поджал тормоза: теперь кредиты растут умеренней. Ипотека, напротив, продолжает набирать темпы. Люди активно берут кредиты на жилье, а банки делят нагрузку с государством почти поровну. Риски, конечно, остаются: просрочка медленно, но растет, однако резервы банков пока вдвое превышают проблемные долги, создавая запас прочности. В приоритете у денежных властей баланс. Важно, чтобы кредиты помогали экономике, а не надували долговой пузырь. Поэтому регулятор настаивает на осознанном и здоровом кредитовании.