Высокие аппетиты: почему дорожают заемные средства?

Глава Центробанка Талех Кязымов признал ситуацию чрезмерно высокой маржи азербайджанских банков и отметил при этом, что подведомственная структура радеет о более продуктивном управлении доходностью финансовых структур.

Маржа азербайджанских банков слишком высокая, заявил главный банкир страны на прошедшей недавно пресс-конференции. По его словам, разница между процентной ставкой привлечения денежных капиталов и их вложения находится у нас на уровне 6-8 процентов.

«Банки должны наращивать свои кредитные портфели и учиться работать в условиях более низкой маржи», — считает глава ЦБА. — Мы работаем с ними в этом направлении».

Он также подчеркнул, что размещение остатков средств на счетах правительства в банках позволяет финансовым структурам лучше прогнозировать ситуацию с ликвидностью и избавляет их от необходимости упреждающего подхода к процентным ставкам. Также ведомство Т. Кязымова не связывает своих ожиданий с повышением процентных ставок по кредитам, но рассчитывает на «более эффективное управление маржой банками».

Между тем на начало марта средняя процентная ставка по новым кредитам, выданным в национальной валюте, подросла до 18,07 процентов. По сравнению с предыдущим месяцем кредиты подорожали еще на 0, 32 процента, а к тому же времени прошлого года фиксируется 2-процентное повышение. Общий кредитный портфель финансовых структур составил 27 млрд 592,4 млн манатов. Примечательно, что его солидная часть приходится на долги домохозяйств: 8 млрд 544 млн манатов составили потребительские кредиты и 4 млрд 271,4 млн манатов — ипотечные. В структуре общего кредитного портфеля кредитного портфеля 14 млрд 777 млн – бизнес-кредиты.

Причины подорожания заемных средств эксперты объясняют двумя основными обстоятельствами. Во-первых, повышением ставок по депозитам, а во-вторых, растущим спросом на денежном рынке и расширением кредитного портфеля банков. По словам депутата Вугара Байрамова, еще два года назад доходность по депозитам в национальной валюте была вдвое меньше, а ставки по долларовым вкладам едва дотягивали до 1-2 процентов годовых. Сейчас же процентные ставки по долларовым вкладам населения даже превысили страхуемый лимит в 2,5 процентов.

Парламентарий считает, что, наряду с повышением ставок по кредитам, такая ситуация приводит к росту незащищенных банковских сбережений населения в иностранной валюте. «Ведь депозиты, приносящие доход выше страхуемого лимита, не застрахованы, — поясняет он. — В случае банкротства банка эти вклады не возвращаются».

Кроме прочего, поясняет экономист, вздорожание депозитов приводит к повышению ставок по кредитам, что нежелательно с точки зрения финансирования реальной экономики:

«Ведь если предприятие дорого кредитуется, растут его расходы и соответственно повышается себестоимость производимой продукции. По этой причине высокие ставки банков нежелательны для нашего производственного сектора». Депутат обращает внимание и на особую специфику погашения долгов, практикуемую кредитно-финансовым сектором. «Банки в первое время принимают платежи по кредитам не в счет основной суммы долга, а на погашение процентов. В результате, если заемщик обращается за погашением кредита, то выясняется, что выплаты пошли на уплату процентов, и даже не коснулись основной суммы долга».

Депутат предлагает отрегулировать этот момент для равновесия между основной суммой кредита и начисляемыми процентами, а также проработать более совершенные подходы по защите заемщиков.

Кроме растущих ставок по депозитам, на повышение играет растущий спрос на заемные средства, считает экономист Пярвиз Гейдаров. По его уточнению, деньги – тот же товар, а возрастающее желание и возможность покупателя приобрести его по определённой цене в данном месте и в данное время приводит к подорожанию.

И все же проблема высоких процентных ставок и неоправданно большой маржи финансовых структур поднимается в местном экспертном сообществе не первый год. Специалисты уверены, что прибыль коммерческих банков должна колебаться в районе одного, максимум полутора процентов. Ставки по кредитам больше 18 процентов фактически означают, что предприятия реального сектора выпадают из финансирования посредством банковского кредитования. Дорогие заемные средства выше уровня рентабельности предприятий реального сектора тормозят развитие и ненефтяной экономики.